کانال در تحلیل تکنیکال محدوده نوسان قیمت را تعیین کرده، جهت و قدرت روند را تشخیص می‌دهد و نقاط ورود/خروج با ریسک محدود را ممکن می‌سازد.
کانال در تحلیل تکنیکال به عنوان یک ابزار نموداری ساده اما قدرت‌مند برای تشخیص روندها و نقاط ورود و خروج استفاده می‌شود.
هدف اصلی کشیدن کانال‌ها عبارت است از:
- تعیین محدوده حرکت قیمت: کانال به ما دو سطح موازی بالا و پایین می‌دهد تا محدوده تقریبی نوسانات قیمت در یک بازه زمانی خاص را مشخص کنیم. این کار به تشخیص محدوده حمایت و مقاومت کمک می‌کند.
- تشخیص جهت و قدرت روند: با مشاهده شیب کانال و موقعیت قیمت نسبت به آن، می‌توان جهت غالب بازار را (صعودی، نزولی یا بی‌جهت) ارزیابی کرد و قدرت حرکت را تخمین زد.
- نقاط ورود و خروج با ریسک محدود: سرمایه‌گذار می‌تواند از برخورد قیمت به سقف کانال به عنوان سیگنال خروج یا کاهش موقعیت استفاده کند و از برخورد قیمت به کف کانال برای ورود یا افزودن به موقعیت بهره بگیرد.
- تشکیل سیگنال‌های شکست یا بازگشت: شکست معتبر کانال صعودی یا نزولی می‌تواند نشان‌دهنده تغییر جهت یا ادامه روند باشد. بازگشت قیمت به داخل کانال پس از خروج می‌تواند نشان‌دهنده بازگشت به محدوده نوسان قبلی باشد.
- تعمیم‌دهی به استراتژی‌های مدیریت ریسک: با تعیین حدضرر (مثلاً کمی پایین‌تر از کف کانال یا بالاتر از سقف کانال) و هدف‌های سود مبتنی بر فاصله کانال، می‌توان ریسک-بازده مطلوب‌تری طراحی کرد.
نکته‌های کلیدی برای استفاده معتبر
- بازه زمانی مناسب انتخاب کنید: کانال‌ها در بازه‌های زمانی مختلف شکل می‌گیرند؛ انتخاب بازه دقیق به سبک استراتژی شما بستگی دارد.
- منحنی کانال را با سایر ابزارها تأیید کنید: ترکیب کانال با خطوط روند، شاخص‌های قدرت (Momentum)، یا الگوهای بازگشتی/تواتر می‌تواند اعتبار سیگنال‌ها را افزایش دهد.
- کیفیت شکست را ارزیابی کنید: برای اعتبار شکست کانال، معمولاً به حجم معاملات تأیید یا فواصل زمانی طولانی‌تر نیاز است تا از وقوع سیگنال کاذب جلوگیری شود.
- در نظر گرفتن شکست کاذب: بازار ممکن است به سرعت به داخل کانال بازگردد؛ استراتژی‌های محافظه‌کارانه مانند تعیین حد ضرر و استفاده از تاییدیه‌های چندگانه توصیه می‌شود.
چند نکته در مورد رسم کانال در تحلیل تکنیکال
- در رسم کانال به پیوت های ماژور در تایم‌فریم دقت شود.
- حرکت قیمت در همه چارت‌ها کانالیزه نیست، که بخواهیم در تحلیل به زور چارت و روند قیمتی را در کانال جای دهیم.
- زمانی که تایید کافی برای رسم شیب حرکت وجود ندارد (فقط ٢پیوت)، می‌توان از ابزار ٣نقطه‌ای برای رسم کانال استفاده کرد.
- زمانی که پیوت ماژور جدید تشکیل می‌شود، باید آن را در ادامه تحلیل لحاظ کرد.
- در روند نزولی، برای بدست آوردن شیب حرکت باید سقف‌ها را بهم وصل کنیم.
- در روند صعودی کف‌ها را به هم وصل کنیم، مگر اینکه حرکت کانالیزه شده باشد. (اشاره مجدد به نکته دوم)
پیشنهاد میکنم مطلب حمایت و مقاومت در تحلیل تکنیکال را در بخش تحلیل تکنیکال را مطالعه کنید.
